Fiche de révision : Provisions et analyse financière

📋 Plan du Cours

1. Fondements et documents comptables
2. Partie double et Grand Livre
3. TVA et enregistrement des opérations
4. Amortissement des immobilisations
5. Dépréciations et provisions
6. Dépréciations et provisions comptables
7. Cas comptable de l’entreprise Legrand
8. Financement et développement de l’entreprise
9. Endettement et remboursement des emprunts
10. Augmentation de capital et valorisation
11. Soldes intermédiaires de gestion
12. Ratios et équilibre financier
13. Diagnostic financier de l’entreprise
14. Bilan et résultat du cas ABC
15. Opérations comptables de Rivoire
16. Amortissements et provisions Rivoire
17. Résultats et diagnostic de Rivoire

📖 1. Fondements et documents comptables

🔑 Notions clés & Définitions

• Comptabilité générale : Enregistre toutes les opérations issues de l’activité économique qui modifient le patrimoine d’une entreprise afin de retracer son activité, de donner une image fidèle de son patrimoine et d’établir le bilan et le compte de résultat.
• Documents de synthèse : Les documents de synthèse sont le compte de résultat, qui décrit l’activité d’un exercice et calcule le résultat, le bilan, qui présente le patrimoine à une date donnée, et l’annexe, qui fournit des renseignements complémentaires.

★ À maîtriser

• La comptabilité générale produit une situation financière annuelle, fournit une information financière à l’entreprise et aux tiers, constitue des preuves en cas de contrôle ou de contestation, mesure la performance et permet notamment de calculer les impôts et d’établir des statistiques.

• Les sources du droit comptable suivent une hiérarchie comprenant les directives et règlements européens et le Code de commerce, le PCG ou les normes IFRS, la doctrine nationale et éventuellement la jurisprudence.

• Les comptes des classes 1 à 5 relèvent du bilan, tandis que les comptes des classes 6 et 7 relèvent du compte de résultat.

Compléments

📌 L’entreprise peut être comprise économiquement comme une firme qui maximise le profit ou comme un nœud de contrats selon la théorie de l’agence de Jansen et Meckling, tandis que juridiquement elle peut être une entreprise individuelle ou une société.

• Les sociétés de personnes émettent des parts sociales détenues par des associés en raison de l’intuitu personae, tandis que les sociétés de capitaux émettent des actions détenues par des actionnaires.

💡 Astuce mémo

Bilan = patrimoine à une date ; compte de résultat = activité sur une période

📖 2. Partie double et Grand Livre

🔑 Notions clés & Définitions

• Partie double : Signifie que chaque opération comporte un flux de biens ou de services et un flux monétaire ou financier, de sorte que l’emploi est égal à la ressource et que le débit est égal au crédit.

★ À maîtriser

• 🔄 La création du Grand Livre suit cinq étapes:
  1. établir les comptes en T en respectant la partie double
  2. calculer les soldes et les placer du côté opposé
  3. reporter les soldes dans le compte de résultat puis dans le bilan
  4. calculer le résultat et le reporter dans les capitaux propres
  5. établir le bilan et vérifier que le total actif égale le total passif

📐 Formule — Le résultat de l’exercice est égal à la différence entre le total des produits et le total des charges : $Résultat = Produits - Charges$.

Compléments

• Dans les comptes en T, les postes situés à gauche du bilan et du compte de résultat augmentent à gauche et diminuent à droite, tandis que les postes situés à droite augmentent à droite et diminuent à gauche.

💡 Astuce mémo

Journal → comptes en T → soldes → résultat et bilan

📖 3. TVA et enregistrement des opérations

🔑 Notions clés & Définitions

• TVA : Est neutre pour l’entreprise, qui la collecte sur ses ventes, la déduit sur ses achats et la reverse à l’État, le consommateur final étant celui qui la paie effectivement.

★ À maîtriser

• Les taux de TVA indiqués dans le cours sont de 20 %, 5,5 % pour le taux réduit et 2,1 % pour le taux super réduit.

📌 La TVA s’applique notamment aux ventes, achats, immobilisations, honoraires et publicités, mais pas aux salaires, charges sociales, intérêts d’emprunt, produits financiers, opérations en capital ni emprunts ; les loyers sont soumis à la TVA sur option.

📐 Formule — La TVA à décaisser est égale à la TVA collectée sur les ventes diminuée de la TVA déductible sur les achats : $TVA\ à\ décaisser = TVA\ collectée - TVA\ déductible$.

• Pour janvier 2026, une TVA collectée de 50 660 € et une TVA déductible de 40 920 € donnent une TVA à décaisser de 9 740 €, payable au plus tard le 15 février 2026.

Compléments

• La TVA est due à la facturation, indépendamment du mode de paiement, et la TVA à décaisser positive doit être versée à l’État au plus tard le 15 du mois suivant avec la déclaration CA3.

💡 Astuce mémo

Ventes → TVA collectée ; achats → TVA déductible ; solde → TVA à décaisser

📖 4. Amortissement des immobilisations

🔑 Notions clés & Définitions

• Amortissement : Plan comptable général (PCG) — Représente l’usure et l’obsolescence d’un actif immobilisé dont l’utilisation est déterminable et qui peut perdre de la valeur du fait de son utilisation.

★ À maîtriser

📌 L’amortissement s’applique aux actifs immobilisés susceptibles de perdre de la valeur par l’utilisation, mais pas aux terrains, fonds de commerce et œuvres d’art.

📐 Formule — En amortissement linéaire, le taux d’amortissement est égal à $taux\ linéaire = \frac{100\ \%}{durée\ d’amortissement\ en\ années}$.

📌 En amortissement linéaire, la base comprend la valeur du bien hors taxes et les frais de mise en service, tient compte de la valeur résiduelle et s’amortit sur la durée d’utilisation prévue à partir de la date de mise en service.

📌 L’amortissement linéaire est constant, avec un prorata temporis pour la première et la dernière année, tandis que l’amortissement dégressif est accéléré et commence au premier jour du mois d’acquisition.

📐 Formule — En amortissement dégressif, le taux dégressif est égal au taux linéaire multiplié par un coefficient de 1,25 pour 3 à 4 ans, 1,75 pour 5 à 6 ans et 2,25 au-delà de 6 ans : $Taux\ dégressif = Taux\ linéaire \times coefficient$.

Compléments

📐 Formule — Pour une camionnette de 5 000 € HT ayant une valeur résiduelle de 1 000 €, une durée de 5 ans et une mise en service le 15 juin 2026, la dotation 2026 est $4\,000 \times 0{,}2 \times \frac{195}{360} = 432\ EUR$.

📌 En amortissement dégressif, lorsque le taux linéaire calculé sur la durée restante devient supérieur au taux dégressif, l’entreprise passe au taux linéaire afin d’achever l’amortissement dans les délais prévus.

💡 Astuce mémo

Linéaire = constant ; dégressif = accéléré

📖 5. Dépréciations et provisions

★ À maîtriser

📌 L’amortissement mesure l’usure définitive d’un actif, tandis que la provision mesure une perte ou un risque potentiel qui n’est pas encore réel ni certain.

📌 Le principe de prudence impose de comptabiliser les pertes potentielles, mais jamais les gains potentiels.

• Lorsqu’une dépréciation de stock est constatée, l’entreprise débite le compte 6817 et crédite le compte 397, puis elle reprend la provision par le compte 7817 si le risque disparaît.

• Pour une créance client potentiellement irrécouvrable, l’entreprise transfère d’abord la créance du compte 411 vers le compte 416, puis calcule la provision sur la créance hors taxes au niveau du risque estimé.

Compléments

• Pour un client devant 14 400 € TTC avec un risque d’impayé de 50 %, la créance hors taxes est de 12 000 € et la dotation pour dépréciation est de 6 000 €.

💡 Astuce mémo

Amortissement = perte définitive ; provision = risque potentiel

📖 6. Dépréciations et provisions comptables

★ À maîtriser

📌 Lorsque le risque de dépréciation disparaît, la provision doit être annulée par une reprise sur amortissements et provisions (RAP).

• 🔄 Le traitement d’une créance douteuse comprend trois étapes:

  1. Transférer la créance du compte 411 vers le compte 416
  2. Calculer la dépréciation sur la créance HT selon le risque estimé
  3. Débiter le compte 6817 et créditer le compte 491

• Pour une créance de 14 400 € TTC soumise à une TVA de 20 % et présentant un risque de non-paiement de 50 %, la créance HT est de 12 000 € et la dépréciation à constater est de 6 000 €.

Compléments

• Les provisions pour risques et charges constituent une troisième catégorie de provisions, par exemple lorsqu’un litige peut entraîner le versement de dommages et intérêts.

💡 Astuce mémo

Amortissement = usure définitive ; provision = risque provisoire

📖 7. Cas comptable de l’entreprise Legrand

★ À maîtriser

• Dans le cas Legrand, le traitement comptable consiste à enregistrer les opérations en partie double, calculer les amortissements et provisions, solder les comptes, reporter les soldes dans le compte de résultat, puis reporter le résultat dans le bilan.

📐 Formule — Dans le cas Legrand, le résultat de l’exercice est égal aux produits diminués des charges, soit $29\,500 - 14\,266 = 15\,234\ \text{EUR}$.

Compléments

• Pour Legrand, la dépréciation de la machine-outil est de 282 € et celle du matériel informatique est de 474 €, calculées au prorata temporis.

• Pour le client François, la créance douteuse est de 21 240 € TTC et la dépréciation calculée sur le montant HT avec un risque de 30 % s’élève à 5 310 €.

💡 Astuce mémo

Opérations → DAP → soldes → résultat → bilan

📖 8. Financement et développement de l’entreprise

🔑 Notions clés & Définitions

• Fonds de roulement net global : Mesure la capacité des capitaux à long terme à financer les investissements à long terme.

★ À maîtriser

📐 Formule — Le FRNG se calcule ainsi : $FRNG=(Capitaux\ propres+Dettes\ à\ long\ terme)-Immobilisations\ nettes$.

• Le développement d’une entreprise traverse successivement l’amorçage, le démarrage, le décollage, le franchissement du Chasm, la bataille du tornado et la maturité ou main street.

Compléments

• Pendant la phase de décollage, l’entreprise finance sa croissance, ses recrutements, sa communication, ses investissements et ses parts de marché, avec un taux de croissance pouvant atteindre 30 % par an.

💡 Astuce mémo

Amorçage → démarrage → décollage → Chasm → tornado → maturité

📖 9. Endettement et remboursement des emprunts

★ À maîtriser

📌 L’annuité de remboursement d’un emprunt comprend une partie du capital emprunté et les intérêts, lesquels sont calculés sur le capital restant dû.

📌 Un emprunt peut être remboursé par amortissement constant, par annuités constantes ou in fine.

📐 Formule — L’annuité constante se calcule par $a=\frac{C\times i}{1-(1+i)^{-n}}$, où C est le capital emprunté, i le taux d’intérêt et n le nombre d’années.

Compléments

• Pour un emprunt de 120 000 € sur cinq ans au taux annuel de 8,2 % avec amortissement constant, le capital remboursé chaque année est de 24 000 € et la première annuité est de 33 840 €.

💡 Astuce mémo

Amortissement du bien = usure ; amortissement de l’emprunt = remboursement

📖 10. Augmentation de capital et valorisation

🔑 Notions clés & Définitions

• Prime d’émission : Complément de prix payé par un nouvel actionnaire au-delà de la valeur nominale des actions lors d’une augmentation de capital.

★ À maîtriser

📌 La valorisation pre-money correspond à la valeur de la société avant l’apport de l’investisseur, tandis que la valorisation post-money correspond à sa valeur après cet apport.

📐 Formule — Le taux de rentabilité interne se calcule par $TRI=\left(\frac{VE}{VD}\right)^{1/n}-1$, où VE est la valeur encaissée, VD la valeur investie et n le nombre d’années.

Compléments

• Dans l’exemple Durand, un investissement de 1 M€ pour 25 % du capital donne une valorisation post-money de 4 M€, une valorisation pre-money de 3 M€ et 33 333 actions nouvelles à créer.

💡 Astuce mémo

Valeur pre-money avant l’apport ; post-money après l’apport

📖 11. Soldes intermédiaires de gestion

🔑 Notions clés & Définitions

• Valeur ajoutée : Mesure la richesse créée par l’entreprise et correspond à la production de l’exercice et la production immobilisée diminuées des consommations intermédiaires.

★ À maîtriser

📐 Formule — La marge commerciale se calcule ainsi : $Marge\ commerciale=Ventes\ de\ marchandises-Coût\ d’achat\ des\ marchandises\ vendues$.

📐 Formule — L’excédent brut d’exploitation se calcule par $EBE=VA-Salaires\ et\ charges\ sociales$ et le résultat d’exploitation par $RE=EBE-DAP$.

• L’EBITDA est égal à 220 000 €, obtenu par la différence entre 400 000 € et 180 000 €.

• Le résultat d’exploitation, ou EBIT, est égal à 20 000 €, obtenu par 220 000 € moins 200 000 €.

📐 Formule — Le résultat net comptable est égal à $20\,000 - 5\,000 = 15\,000\ EUR$ après un impôt sur les sociétés de 25 %.

📐 Formule — La capacité d’autofinancement est calculée par $CAF = RNC + DAP = 13\,000 + 200\,000 = 213\,000\ EUR$.

Compléments

• L’impôt sur les sociétés est indiqué à 25 %, et le résultat net comptable se calcule par le résultat comptable diminué de l’impôt sur les sociétés.

• Le PIB correspond à la somme des valeurs ajoutées produites dans un pays, mais il ne mesure pas directement le bien-être des populations.

💡 Astuce mémo

CA → VA → EBE → RE → RC → RNC → CAF

📖 12. Ratios et équilibre financier

🔑 Notions clés & Définitions

• Solvabilité : Mesure la capacité d’une entreprise à payer ses dettes à court terme avec ses actifs immédiatement disponibles, notamment la banque, la caisse et les créances clients.

★ À maîtriser

📐 Formule — Le besoin en fonds de roulement se calcule par $BFR=Stocks+Créances\ clients-Dettes\ fournisseurs$.

📐 Formule — Le ratio d’endettement se calcule par $\frac{Total\ des\ capitaux\ propres}{Total\ des\ dettes}$ et devrait être supérieur à 1.

📐 Formule — La rentabilité commerciale se calcule par $\frac{RN}{CA}\times100$ et la rentabilité financière par $\frac{RN}{Capitaux\ propres}\times100$.

Compléments

• La déclaration de cessation de paiement doit être accomplie par le représentant légal dans un délai de 45 jours après le constat de la cessation de paiement.

• Dans le cas Lefebre, le FRNG est positif à 110 000 €, tandis que le BFR est de 50 000 € et que les dettes à court terme représentent 49 % des dettes totales.

💡 Astuce mémo

Capitaux stables insuffisants → investissements mal financés → risque financier

📖 13. Diagnostic financier de l’entreprise

★ À maîtriser

📐 Formule — Le fonds de roulement net global est égal à $FRNG = 340\,000 - 230\,000 = +110\,000\ EUR$, avec 340 000 € de capitaux stables et 230 000 € d’investissements nets.

📐 Formule — Le ratio d’endettement est égal à $\frac{93\,000}{487\,000}=0{,}19$, soit 19 %, alors qu’un ratio supérieur à 1 est présenté comme idéal.

• La solvabilité restreinte est dégradée, car la banque contient 80 000 € alors que les dettes à court terme atteignent 240 000 €; avec les créances clients de 110 000 €, la solvabilité élargie atteint 190 000 €.

📐 Formule — Le besoin en fonds de roulement est égal à $BFR = 160\,000 + 110\,000 - 220\,000 = 50\,000\ EUR$, somme à laisser en permanence sur le compte bancaire.

Compléments

• Les dettes à long terme s’élèvent à 197 000 € et 50 000 €, tandis que les dettes à court terme atteignent 240 000 € et représentent 49 % du total des dettes.

💡 Astuce mémo

FRNG positif finance les investissements, tandis qu’un ratio d’endettement faible signale trop de dettes

📖 14. Bilan et résultat du cas ABC

★ À maîtriser

• L’actif ABC comprend:

  • 200 000 € d’immeubles
  • 300 000 € de machines
  • 190 000 € de stocks
  • 160 000 € de créances clients
  • 25 000 € en banque

• Le passif ABC comprend:

  • 150 000 € de capital social
  • 25 000 € de résultat
  • 250 000 € d’emprunts bancaires
  • 60 000 € de dettes financières
  • 320 000 € de dettes fournisseurs
  • 70 000 € de dettes fiscales et sociales

Compléments

• Le compte de résultat ABC présente 690 000 € de ventes de marchandises, 40 000 € de production stockée, 60 000 € de production immobilisée et un résultat de 25 000 € avant impôt.

📖 15. Opérations comptables de Rivoire

📝 Points essentiels

• 🔄 Les principales étapes comptables sont:

  1. création du capital
  2. emprunt bancaire
  3. paiement des charges et achats
  4. acquisition des immobilisations
  5. vente de produits finis
  6. enregistrement des dépréciations

• La vente de produits finis de Rivoire s’élève à 31 400 € HT, avec 6 280 € de TVA, 30 % payés comptant par chèque et 70 % laissés en créance client, soit 26 376 € TTC.

• La TVA déductible de Rivoire est de 6 710 € et la TVA collectée de 6 280 €, ce qui produit un crédit de TVA de 430 €.

💡 Astuce mémo

Capital → emprunt → achats et immobilisations → ventes → provisions

📖 16. Amortissements et provisions Rivoire

★ À maîtriser

📐 Formule — L’amortissement de la machine-outil est calculé au taux linéaire de 20 % sur 5 ans, avec 94 jours sur 360, soit $9\,800 \times 0{,}2 \times \frac{94}{360}=512\ EUR$.

📐 Formule — L’amortissement du matériel informatique est calculé au taux linéaire de 20 % sur 5 ans, avec 88 jours sur 360, soit $7\,550 \times 0{,}2 \times \frac{88}{360}=368\ EUR$.

📐 Formule — La dépréciation de la créance client est calculée sur le montant HT de 21 980 €, soit $21\,980 \times 40\% = 8\,792\ EUR$.

Compléments

• La dépréciation du stock de fuel est de 800 €, correspondant à 40 % d’un stock de 2 000 €.

💡 Astuce mémo

Mise en service et risque de perte → amortissement ou dépréciation

📖 17. Résultats et diagnostic de Rivoire

📝 Points essentiels

• Le résultat de Rivoire est égal à 6 728 €, obtenu par la différence entre 31 400 € de produits et les charges comptabilisées.

📐 Formule — La rentabilité commerciale de Rivoire est de $\frac{6\,728}{31\,400}=21{,}4\%$ et sa rentabilité financière est de $\frac{6\,728}{8\,000}=84\%$.

📐 Formule — Le taux d’endettement de Rivoire est égal à $\frac{8\,000+6\,728}{28\,000+9\,060}=0{,}4$, ce qui traduit un niveau de dettes élevé et conduit à recommander une recapitalisation.

💡 Astuce mémo

Rentabilité élevée, mais endettement important

📊 Tableaux de synthèse

Documents de synthèse

Modalités de remboursement des emprunts